К 2027 году ЦБ радикально изменит подход к определению системно значимых банков (СЗКО). Регулятор признает: текущая методика, основанная на данных 2020-х, не учитывает ни экосистемы, ни дочерние структуры, ни региональную роль игроков. В обновленном перечне, который появится через два года, банки разделят на пять групп с разными надбавками к капиталу — от 0,5% до 2,5%. Почему «слишком большие, чтобы падать» требуют переоценки?
Как ЦБ будет измерять значимость
Новая методика — это два блока. Первый оценивает масштаб: активы, обязательства, региональное присутствие. Второй — «дифференцирующие критерии»: клиентская база, платежные сервисы, экосистемы. «Раньше мы смотрели на банки как на одинаковые кирпичи. Теперь важно, какой кирпич держит всю стену», — поясняет Сергей Романов, ведущий аналитик НИУ ВШЭ.
Активы и обязательства: не только вклады
Вместо вкладов населения ЦБ учтет все обязательства, включая корпоративные средства и облигации. Например, для Альфа-банка, активно привлекающего юрлиц, это повысит вес в рейтинге. Доля активов в оценке снизится с 50% до 40%, но регулятор добавит сегменты: корпоративный портфель (15%), ипотека (10%), потребительские кредиты (10%).
Экосистемы и сельские филиалы
10% оценки займет региональное присутствие — число отделений в сельской местности. Для Россельхозбанка это плюс. Еще 20 баллов можно получить за экосистемы. «Тинькофф» или Сбер, имеющие нефинансовые сервисы, могут подняться в группе, даже если их активы меньше, — отмечает Ольга Беленькая, главный экономист «Финама».
Критерий «эффекта домино»
ЦБ впервые оценит, насколько проблемы одного банка ударят по другим. Например, ВТБ или Сбер, активно кредитующие МКБ и Совкомбанк, получат дополнительные баллы. «Это заставит крупных игроков осторожнее работать с межбанком», — комментирует Михаил Матовников, аналитик Газпромбанка.
Кто выиграет, а кто потеряет
Сейчас в списке СЗКО 13 банков, включая ушедшие с рынка «ФК Открытие» и Росбанк. По новой методике иностранные «Райффайзенбанк» и «Юникредит банк», сократившие бизнес, могут выбыть из перечня. Зато шанс попасть в него есть у «Тинькофф», чьи экосистемы охватывают 20 млн клиентов.
В 2024 году активы СЗКО составляли 84% банковского сектора. После реформы их доля может сократиться, но регулятор настаивает: «Важна не масса, а устойчивость». Для банков высшей группы надбавка к капиталу достигнет 2,5%, что ударит по рентабельности. «Сбер и ВТБ могут потерять до 0,8% ROE», — подсчитали в «ВТБ Капитале».
Капитал или рост?
ЦБ балансирует между стабильностью и развитием. Повышенные требования к капиталу снизят риски кризиса, но замедлят кредитование. «Для региональных банков это шанс увеличить долю рынка», — считает Сергей Романов.
Подробнее о новых правилах — в материале «Как экосистемы изменят банки» или интервью с зампредом ЦБ Ольгой Скоробогатовой на сайте регулятора.
